電源管理芯片：國產產品崛起，開啟新的競爭戰(zhàn)場
電源管理芯片，國產替代新戰(zhàn)場
德州儀器（TI）在經歷連續(xù)兩個季度的營收和凈利潤下降后，決定在中國市場全面降低芯片價格，希望通過降價來爭奪更多市場份額。其中，通用模擬芯片是德州儀器此次降價策略的主要目標。國產高度ADC芯片通用模擬芯片包括電源管理和信號鏈兩大類。尤其是電源管理類芯片，中國公司已經成功打入高端市場，并形成相當規(guī)模的出貨量。因此，大多數行業(yè)人士認為電源管理類芯片是德州儀器此次降價策略的主要目標。
在過去五年中，受地緣政治因素和國產替代浪潮的影響，中國的模擬芯片不斷蠶食德州儀器等海外大廠的市場份額。然而，當德州儀器推出更出色的模擬芯片并開始降價時，大部分下游客戶難以拒絕這種更高性能的產品，這在一定程度上終結了國產替代在模擬芯片行業(yè)中的優(yōu)勢。
本土廠商不能僅僅局限于滿足基本需求的產品，還應該緊急提升產品質量，降低成本，以應對德州儀器的降價策略競爭，并為未來行業(yè)復蘇中的新挑戰(zhàn)做好準備。
作為科技與產業(yè)創(chuàng)新研究院，億歐智庫將發(fā)布《2023中國電源管理芯片行業(yè)研究報告》，通過深入訪談電源管理芯片供應商、下游終端廠商、行業(yè)專家學者等，以第三方視角洞悉中國電源管理芯片行業(yè)的發(fā)展機遇與挑戰(zhàn)，為廣大產業(yè)參與方提供參考和幫助
Part 1 全球及中國電源管理芯片市場趨勢
電源管理芯片在電子設備系統(tǒng)中扮演重要角色，負責電能變換、分配、檢測和其他電能管理職責，是各種電子產品和設備中電能供應中樞。目前，國產電源管理芯片在市場上嶄露頭角，成為替代進口產品的新戰(zhàn)場。
根據功能，電源管理芯片可以分為線性穩(wěn)壓器、電池管理芯片、DC/DC開關穩(wěn)定器、AC/DC轉換器和控制器、LED驅動器、顯示電源驅動器以及柵極驅動器等類別。其中，國產電源管理芯片在DC-DC、LDO、PMIC等品類上具有較高的市場份額，并且在標準類電源管理芯片、DC-DC轉換和LDO線性穩(wěn)壓器應用方面得到廣泛應用。
當前，國產電源管理芯片的發(fā)展方向是提高保真信號、功率密度、電池壽命，減少外部噪音干擾，并提高在高壓環(huán)境下的安全性。無論是在手機、TWS耳機等可穿戴設備，還是通信基站、汽車、工業(yè)和物聯(lián)網等領域，國產電源管理芯片都能確保電源系統(tǒng)的穩(wěn)定運行。隨Part 2 汽車PMIC供應缺口大，國產替代勢頭迅猛
著國產電源管理芯片的不斷發(fā)展和突破，它們將逐漸取代進口產品，開辟新的市場競爭戰(zhàn)場。
雖然當前半導體產業(yè)正處于下行周期，但得益于應用領域的廣泛、產品分散，電源管理芯片不易受產業(yè)景氣波動影響。近年來，新能源汽車、智能家居、儲能市場的需求迅猛增長，下游終端產品國產替代速度加快，我國電源管理芯片仍然保持強勁增長，增速明顯高于全球平均增速。根據Gartner的數據，2022年中國電源芯片市場規(guī)模約為130億美元，預計2025年將達到200億美元，復合增長率約為15.4%。全球電源管理芯片市場預計將在2026年擴大至約565億美元。
但從整體份額來看，中國電源管理芯片市場目前仍被歐美企業(yè)主導。根據芯朋微的招股書數據，截至2020年5月，歐美企業(yè)在中國市場的份額超過80%，中國企業(yè)在產銷規(guī)模上尚無法與德州儀器、ADI、英飛凌等歐美廠商競爭。中國市場份額TOP 5中國廠商包括芯朋微、士蘭微、上海貝嶺、富滿電子、圣邦股份和晶豐明源，其中市場份額最高的晶豐明源，也僅為1.13%。
隨著終端消費品制造中心向亞太和中國的集中，海外企業(yè)難以保持過去的高毛利水平，逐漸退出民用消費市場。相應地，國內企業(yè)將更容易進入民用消費市場，國內芯片公司將迎來更大的發(fā)展空間和機遇。
2022年，進入電源管理芯片營收排名前五的中國大陸上市公司中，除了晶豐明源和艾為電子外，圣邦股份、南芯科技和英集芯的電源管理芯片業(yè)務收入均實現了正向增長，其中南芯科技的增速最高，達到32.22%，相較于其他同行企業(yè)收入下滑的情況，表現較為出色。
Part 2 汽車PMIC供應缺口大，國產替代勢頭迅猛
目前，電源管理芯片最大的終端市場仍然是手機和消費類電子產品，但由于激烈競爭，盈利空間受到壓縮。另一方面，汽車電子、可穿戴設備、智能家電、工業(yè)應用、基站和設備等下游領域需求持續(xù)增長。其中，車載電源管理芯片是電源管理芯片中應用增長最快的領域。
根據中國汽車工業(yè)協(xié)會的數據，2022年中國汽車產銷量分別為2702.1萬輛和2686.4萬輛，其中新能源汽車產銷量分別為705.8萬輛和688.7萬輛，同比增長分別達到96.9%和93.4%。預計到2023年，新能源汽車產銷量將進一步提升至約900萬輛。
汽車電動化的加速發(fā)展使汽車芯片的自給風險日益凸顯，其中74%的芯片短缺來自于驅動芯片、汽車主控芯片以及電源芯片，電源管理芯片參與管理電池組和控制電池的能量輸出等，對汽車電動化進程至關重要。
由于其使用環(huán)境，汽車電源管理芯片在溫度控制、電壓精度、可靠性等方面都面臨更大的技術挑戰(zhàn)。首先，在設計階段選型MOS管時需要考慮留出更多的耐壓余地。與消費電子相比，車規(guī)級電源管理芯片需要滿足更高的電壓和電流等要求，以確保可靠性。此外，汽車電源管理芯片還需重新選擇和設計封裝和材料，以適應擴大的溫度范圍。
除了技術壁壘，受制于車規(guī)認證要求高、難度大且周期長的因素，國內能夠供應車規(guī)級芯片的企業(yè)數量不多、量產能力有限。在應用于汽車動力電池的AFE芯片領域，超過90%的芯片仍然依賴進口，受到國外模擬芯片領軍企業(yè)如TI、ADI、英飛凌等的壟斷。
在自主可控趨勢下，部分擁有核心技術的企業(yè)開始瞄準汽車市場，不少廠家電源管理芯片性能規(guī)格穩(wěn)定迭代，逐漸占領高端市場。國內廠商如圣邦微、思瑞浦、艾為電子已陸續(xù)通過車規(guī)認證；晶豐明源在通用LED照明、高性能燈具和智能照明驅動芯片技術和市場方面處于領先水平；圣邦微的DC/DC轉換芯片具備小功率、高效率的特性。
在國產替代浪潮中，部分領域的車規(guī)電源管理芯片供需已經有所改善，且部分車用芯片已經開始調降，包括車燈LED驅動、電機驅動等驅動IC、PMIC及部分控制IC。預計2023年第二季度后，車用電源管理芯片的市場價格開始下行，全年預計綜合降幅約為7%-10%。
隨著人工智能、大數據、物聯(lián)網等新興產業(yè)的發(fā)展，全球對電子設備的需求數量和種類迅速增加。億歐認為，由于汽車和工業(yè)電源管理芯片市場對技術要求較高，相應產品的毛利率也較高。未來，電源管理芯片應用領域將向低端消費電子市場向高端工業(yè)和汽車市場轉型，成為行業(yè)發(fā)展的新趨勢。
編輯：admin 最后修改時間：2023-09-13
